Сохранить и преумножить: инвестиции в золото

В последние годы золото становится все более популярным инструментом для инвестиций и сохранения капитала. Этому способствует ряд факторов:

• Золото является традиционно надежным активом, сохраняющим стоимость в долгосрочной перспективе. Исторически цены на него растут опережающими темпами по сравнению с инфляцией.
• В условиях экономической нестабильности, политических и геополитических рисков инвесторы стремятся диверсифицировать свои портфели за счет вложений в драгметаллы. Золото является защитным активом в периоды кризисов.
• Процентные ставки по банковским депозитам в последнее время крайне низкие, и золото может быть более привлекательной альтернативой для сохранения и приумножения капитала.

Физическое золото

Один из вариантов инвестирования в золото – покупка физического металла в слитках и монетах. Это считается наиболее надежным способом вложения в золото, но требует решения вопросов безопасного хранения и страхования.

Популярный вес слитков – от 1 до 100 грамм. Крупные инвесторы могут приобретать и более крупные слитки весом 1 кг и выше. Достоинства инвестиционных монет в том, что их можно разделить на более мелкие номиналы.

Рекомендуется покупать слитки и монеты только у проверенных и авторитетных поставщиков – в крупных банках, у официальных дилеров.

Стоимость хранения в банковских хранилищах обычно составляет от 0,1% до 2% от стоимости в год. Страхование обходится примерно в 0,5% в год.

Помимо покупки реального слитка, существуют сертификаты – так называемые золотые сертификаты. Это бумаги о праве собственности на золото, которое хранится в банке. Они тоже являются инструментом инвестирования.

Производные инструменты

Еще один распространенный способ получить доступ к инвестициям в золото – использование производных финансовых инструментов, привязанных к цене драгметалла:

• ETF на золото – наиболее популярный инструмент, позволяет купить долю в реальных слитках золота, но без необходимости их физической поставки и хранения;
• Фьючерсы – это контракты на покупку или продажу золота в будущем по цене, зафиксированной заранее. Фьючерсы позволяют на ходу зарабатывать на колебании цены;
• Опционы – производные инструменты, дающие право на покупку или продажу золота в будущем по определенной цене. Покупка опционов обходится дешевле, чем traba с фьючерсами.

Основное преимущество производных инструментов – их высокая ликвидность. К минусам можно отнести более высокие риски по сравнению с вложениями в реальное золото.

Обезличенные металлические счета

Еще один распространенный инструмент – обезличенный металлический счет (ОМС) в банке. Он позволяет приобрести золото или серебро без физической поставки и хранить его в банке в виде записей на металлическом счете.

Открытие ОМС возможно от 1 грамма золота или серебра. По таким счетам проценты не начисляются, зато и комиссии банков за хранение и конвертацию значительно ниже, чем у физического металла.

ОМС можно открыть в таких крупных банках, как Сбер, ВТБ, Райффайзенбанк, Газпромбанк и других.

Плюсы и минусы разных инструментов

Помимо общей характеристики инструментов, важно понимать их конкретные преимущества и недостатки для принятия взвешенного решения.

Как показывает практика, не существует идеальных финансовых инструментов. У каждого есть свои плюсы и минусы, которые инвестору необходимо тщательно взвесить.

Это как выбор автомобиля. С одной стороны, мы хотим надежность и безопасность крупного внедорожника. С другой – скорость и маневренность спорткара. А еще комфорт минивэна для семьи. Найти золотую середину сложно.

Так и с инвестициями в золото. Рассмотрим основные достоинства и недостатки каждого инструмента:

Физическое золото

Плюсы:

• максимальная надежность;
• защита от обесценения валют и инфляции.

Минусы:

• необходимость обеспечения хранения;
• низкая ликвидность при необходимости продажи.

Производные инструменты

Плюсы:

• удобство хранения;
• высокая ликвидность.

Минусы:

• более высокие риски;
• подвержены спекулятивным колебаниям.

Обезличенные металлические счета

Плюсы:

• относительная надежность;
• низкие комиссии.

Минусы:

• риск банкротства банка;
• нельзя получить физический металл.

Выводы

Таким образом, инвестирование в золото – надежный способ сохранения капитала в долгосрочной перспективе.

Для входа на рынок золота доступен широкий выбор инструментов: от покупки слитков до более гибких инструментов типа ETF и фьючерсов.

Выбор конкретного инструмента зависит от инвестиционных целей, горизонта и склонности к риску. Комбинирование разных способов позволяет получить оптимальный баланс надежности, доходности и ликвидности.

Please follow and like us: